Temores de queda nas ações dos EUA: Buffett, Rosenberg e Kiyosaki ignoram o rali de 2023

As ações dos EUA estão em alta este ano graças ao frenesi da IA ​​– mas nem todo mundo acha que isso é uma coisa boa.

De Warren Buffett a David Rosenberg, há um coro de comentaristas de mercado jogando água fria na forte recuperação das ações.

As ações tiveram um excelente ano, com o S&P 500 a registar um dos seus melhores desempenhos desde 1927, graças ao entusiasmo dos investidores em torno da inteligência artificial. O índice subiu quase 18% este ano, enquanto o Nasdaq subiu 34% e o Dow Jones subiu 6%.

O salto nas ações também segue dados económicos positivos – incluindo a queda da inflação e números robustos de emprego. Isso deu aos investidores ainda mais incentivo para investirem em ações, acrescentando combustível à recuperação das ações.

Embora alguns, incluindo Oppenheimer, tenham defendido outro aumento de 28% nas ações este ano, outros alertam que a recuperação vertiginosa deve ser um sinal de alerta para os investidores.

Aqui estão 6 opções de baixa do mercado de ações em meio à subida ofegante do mercado de ações.

Apesar da subida das ações, Buffett destacou que o seu indicador de mercado favorito está a piscar em vermelho, sugerindo que as ações estão sobrevalorizadas e podem quebrar.

O Indicador Buffett saltou para 171% na semana passada, com o guru dos investimentos alertando anteriormente que os traders que procurassem comprar ações perto da marca de 200% estariam “brincando com fogo”.

A impressionante subida do Dow Jones este ano sugere que uma recessão pode estar em curso, de acordo com Rosenberg. O índice de referência desfrutou recentemente de uma sequência de vitórias de 13 dias – a mais longa desde 1987. Mas o que se seguiu no final da década de 1900 foi uma queda nas ações cinco meses depois de as ações terem subido de forma semelhante à de hoje.

“A vertigem era onipresente como é o caso hoje e riram dos ursos… mas vejam como o ano terminou… PLANO!” disse o presidente da Rosenberg Research.

“É muito possível que a recessão já tenha começado, mas ninguém tenha notado”, acrescentou. "Nos mesmos trimestres em que as recessões de 1990, 2001 e 2007 começaram, a narrativa era sempre uma 'aterragem suave'."

"Os mercados mantêm o padrão até o [relatório] de empregos de julho e o IPC de julho. Mas tenham cuidado", disse ele. “No geral, estamos entrando em agosto um pouco mais cautelosos do que outros meses”, disse um dos mais ruidosos otimistas de Wall Street.

Lee observou que o próximo relatório sobre o emprego poderá ser forte, levando os investidores a pensar que a Reserva Federal poderá continuar a aumentar as taxas de juro – e isso é uma má notícia para as ações.

"Eu não jogo nos mercados de ações ou de títulos. Como empresário, gosto muito do meu controle prático. No entanto, muitos sinais apontam para uma grave quebra do mercado de ações. Se o seu futuro depende de ações e títulos, por favor, tenha cuidado, possivelmente pergunte para aconselhamento profissional. Medo de depressão chegando", disse recentemente o guru de finanças pessoais.

"Os extremos de avaliação que observamos implicam que seria necessária uma perda de 64% no S&P 500 para restaurar retornos prospectivos normais a longo prazo", alertou recentemente Hussman, que previu as quebras de 2000 e 20008.

"Apesar do entusiasmo com a recuperação do mercado desde Outubro, continuo convencido de que esta perda inicial do mercado provará ser um pequeno acto de abertura no colapso da bolha especulativa de procura de rendimento mais extrema da história dos EUA", acrescentou.

“Não estamos realmente prestando atenção porque o mercado de ações continua muito alto”, disse DiMartino Booth, referindo-se aos investidores que ignoraram vários sinais de alerta econômicos. “É fácil ignorar o que está acontecendo na economia dos EUA”, disse ela.

“Vimos níveis semelhantes de complacência em 2000 e em 2007”, acrescentou. “Esses episódios não terminam muito bem, mas dão um novo significado ao clichê, 'a calmaria antes da tempestade'. Eu realmente acho que é onde estamos."

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